华盛资讯6月2日消息，METALIGHT $02605.HK 发布公今起招股。
METALIGHT：国内第三大实时公交平台
- 发售比例：拟全球发售2485.6万股，其中香港发售占10%，国际发售占90%。
- 发售价格：每股发行价9.75港元，每手400股，一手入场费3939.34港元
- 发售日期：6月2日至6月5日
- 上市日期：6月10日
- IPO保荐人：中金公司
公司简介
公司是中国公交领域领先的时序数据智能服务提供商。公司营运的车来了是一款移动APP，运用大数据分析提供实时、准确的公交车到达信息。车来了以其广泛的受众覆盖为移动广告收入奠定坚实的基础。于2022年、 2023年及2024年，移动广告分别占总收入的85.2%、96.2%及98.0%。除广告外，公司为企业及政府提供数据分析产品及服务。
车来了免费为用户提供服务，主要透过程序化和品牌广告产生收入。就程序化广告而言，公司将广告库存出售予管理广告投放的平台，根据展示次数收取广告费。于 2022年、2023年及2024年，公司来自程序化广告平台的收入分别占总收入的74.6%、 85.5%及93.1%。就品牌广告而言，公司将广告库存直接销售予品牌广告主，通常根据展示次数收取固定费用。
公司与阿里巴巴、滴滴等战略投资者建立深度合作，既获得资本支持，亦借助其生态资源拓展广告客户与数据合作方。行业地位方面，按收入计，公司位列2024年中国公交信息服务市场第三，占据9.6%份额，且在实时公交平台中以2910万月活位居第三，仅次于地图导航巨头。政府合作层面，参与制定多项国家标准，进一步巩固政策壁垒。
财务概况
于2022年、2023年及2024年，公司的收入分别为人民币1.35亿元、人民币 1.75亿元及人民币2.06亿元。于2022年、2023年及2024年，公司的毛利分别为人民币9880万元、人民币1.33亿元及人民币1.57亿元，而公司于各年度的毛利率分别为73.0%、76.3%及76.4%。于2022年、2023年及2024年，公司的经调整净利润(非国际财务报告准则计量)分别为人民币980万元、人民币4650万元及人民币5420万元，而公司于同年的经调整净利润率(非国际财务报告准则计量)分别为7.2%、 26.6%及26.3%。
募资用途
假设发售价为每股股份9.75港元，经扣除公司就全球发售应付的估计包销佣金、费用及开支后，公司估计公司将获得的全球发售所得款项净额约为1.6亿港元。 其中：
- 约45%将用于增强公司的技术能力
- 约30%将用于销售及营销工作，以增强公司的市场占有率及品牌知名度
- 约15%将用于自2025年至2027年招募约15名人才团队
- 约10%预期将用于营运资金及一般公司用途。
风险提示: 投资涉及风险，证券价格可升亦可跌，更可变得毫无价值。投资未必一定能够赚取利润，反而可能会招致损失。过往业绩并不代表将来的表现。在作出任何投资决定之前，投资者须评估本身的财政状况、投资目标、经验、承受风险的能力及了解有关产品之性质及风险。个别投资产品的性质及风险详情，请细阅相关销售文件，以了解更多资料。倘有任何疑问，应征询独立的专业意见。